4.3.3.3 FOREX – povestea unui INVESTITOR

Capitolul nr.4 – PROFESIONISTII

 

Incerc in masura posibilitatilor si a relatiilor ce se pot stabili sa prezint si cateva puncte de vedere ale prietenilor mei investitorii si care au foarte multe de spus despre experienta proprie, aceasta fiind mult mai importanta in viata oricarui trader decat cea mai buna carte scrisa de specialisti.

Astazi, prin marea amabilitatea a unui coleg de-al nostru vom face cunostinta cu trairile si spusele unui INVESTITOR la FOREX.

Consider ca aceasta atitudine este un foarte bun inceput pentru dezvoltarea unei comunitati bursiere in care trebuie sa se imbine mai multe elemente printre care experienta fiecaruia dintre noi joaca rolul primordial. Asa ca astept pe oricine sa contribuie la asa ceva.

INCEPUTURILE MELE PE FOREX

Am inceput sa tranzactionez pe FOREX de aproape trei ani.Am fost pasionat de bursa inca din timpul facultatii, dar am incaput sa tranzactionez doar dupa absolvire. Multi m-au intrebat de ce FOREX si nu BVB cum zic unii ca ar fi fost normal.

Sincer nu stiu exact de ce am inceput asa, dar banuiesc ca a fost ceva legat de mirajul castigurilor fabuloase. La fel cum scriu acum ziarele despre BMFMS ca iti poti dubla banii intr-o luna, asa scriau si atunci de FOREX ca iti poti dubla banii intr-o singura zi. Asta da oferta :)

Dar la fel ca pe FTS realitatea este cu totul alta.

SPIRITUL CONTULUI DEMO

Am inceput cu contul DEMO si am tranzactionat asa circa 2-3 luni obtinand profituri fabuloase de peste 150%/luna. De fapt cele mai multe persoane obtin castiguri fabuloase pe conturile DEMO dar in momentul cand incep sa tranzactioneze real intra pe pierderi si chiar lichideaza un cont sau mai multe.

Conform unor statistici peste 90% din incepatori care intra in piata sunt scosi in primul an de activitate, iar pe termen lung doar 2% rezista in piata. Aceste castiguri fabuloase obtinute pe contul DEMO sunt datorate in special lipsei fricii si lacomiei, sentimentele care sunt cei mai mari dusmani ai traderului.

Iti trebuie ani de zile de munca de convingere, pierderi grele, profituri incasate prea repede si numai dupa aceea reusesti sa le controlezi intr-o anumita masura.

Personal consider ca contul DEMO este un instrument util de invatare al platformei de tranzactionare si poate de aplicare a regulilor de management al banilor, dar nu cred ca este util si in dezvoltarea unei strategii care sa functioneze in piata.

STADIUL DE PREGATIRE

Prima carte care mi-am cumparat-o a fost una de AT si se numea INVESTITII PE PIETELE LA TERMEN si era editata de BMFMS. De asemenea am inceput sa frecventez forumul www.global-view.com, un forum destul de interesant daca stii sa separi adevaratii profesionisti de restul participantilor.

Astfel fiind « inarmat » cu cartea de AT si beneficiand de « informatii valoroase » de pe forum am inceput sa caut posibilitati de investitii. Desi nu tineam cont de orizonturi de timp, rezistente si suporturi, linii de trend si alte aspecte totusi am facut bani, doar ca erau pe hartie (DEMO).

REAL TRADE CU INVATAMINTE
Vanzand ca merge treaba bine am hotarat sa-mi deschid un cont real. Societatea la care mi-am deschis cont era una recomandata de un ziar local si era una dintre cele mai mari pe plan extern. Din punct de vedere al comisioanelor diferenta intre societati este sensibil egala (3 pipsi pentru paritatiile mai lichide si 5 pipsi pentru restul).

Suma a fost una mica, sub 1000 EURO. Cu acest cont am tranzactionat in general pe termen scurt si intraday. Cei mai multi incepatori tranzactioneaza pe termen scurt si foarte agresiv (inchizi o pozitie si deschizi automat alta) considerand ca pe termen scurt poti prinde toate miscarile din piata si astfel poti face mai multi bani.

Dar singurul lucru care-l faci este sa platesti mai multe comisione. Alexander Elder zicea despre comisioane in tranzactionare ca sunt ca virusii pentru oameni.”Desi sunt mici si abia se vad, daca nu le acorzi o atentie destul de mare in timp iti provoaca stricaciuni considerabile « .

Din cauza tranzactionarii peste masura si neinchiderii pozitiilor pe pierdere la timp am lichidat primul cont in mai putin de patru luni. Se zice ca incepatorii dau faliment pentru ca incaseaza gauri prea mari, iar profesionistii esueaza pentru ca isi incaseaza profiturile prea repede.

Este adevarat ca pentru a reusi in piata atat pierderile cat si profiturile trebuie gestionate independent. Pierderile le gestionezi prin respectarea stopurilor si odata cu acumularea de experienta poti incepe sa marchezi pierderea inainte chiar de a atinge stopul; ideea este ca incepi sa simti mai bine piata si iti permiti sa iei astfel de decizii. Iar castigurile le gestionezi prin respectarea ordinului TP si prin piramidarea pozitiilor (care de fapt este cea aducatoare de castiguri).

BENEFICA PAUZA DINAINTEA FURTUNII

Dupa lichidarea primului cont am considerat ca ar trebui sa iau o pauza « sa ma linistesc un pic » ca sa pot privi mai clar situatia. Din pacate iesirea din piata nu este o solutie viabila, deoarece singurul moment in care esti mai linistit este atunci cand incepi sa intri pe castig, iar daca inregistrezi o perioada de pierderi solutia este sa reduci cat mai mult numarul de contracte /pozitie precum si numarul de pozitii si nu iesirea din piata.

PRIMELE INVATAMINTE – PRIMELE CASTIGURI, DAR SI PIERDERI

Dupa circa 2 luni de pauza mi-am deschis al doilea cont. Intr-un timp relativ scurt (2-3 luni) am reusit sa dublez suma investita. Eram in culmea fericirii si deja calculam cum o sa obtin randamente de peste 1000%/an :). Avand in vedere ca in acea perioada studiam indicatorii tehnici (RSI, MACD, SAR) am pus pe seama indicatorilor aceasta reusita, doar mai tarziu am observat ca toate pozitiile castigatoare au fost luate in directia trendului.

Cu aceasta ocazie am mai invatat un lucru foarte important si anume ca pozitiile luate in directia trendului au sanse cosiderabil mai mari de reusita decat cele luate impotriva trendului sau in momentele cand piata este in consolidare.

Dar ca pe orice piata dupa momente de volatilitate ridicata vin perioade de consolidari si miscari reduse.Crezand ca treaba va merge la fel ca inainte am continuat sa am pus targeturi mari de 400-500 pipsi. Dar piata s-a schimbat. Mergea 100-150 pipsi in directia mea se intorcea imi executa stopul si apoi mergea iarasi in directia initiala. Mult timp am crezut ca nu pun bine stopurile (ca le pun in locuri prea evidente, ca sunt prea scurte), dar nu avea legatura nici cu stopurile nici cu punctele de intrare.

Era vorba de piata in care ma aflam. Era o piata in consolidare si in astfel de piete trebuie sa stabilesti targeturi mai reduse, 100-150 pipsi si sa iei pozitii mai dese in timp ce in piete cu trend solutia este piramidarea pozitiilor si ridicarea stopului pe masura ce piata merge in directia ta.

O greseala des intalnita la traderii incepatori si nu numai, este RIDICAREA PRETULUI MEDIU.

Personal o consider cea mai mare greseala pe care o poate face un trader. Am vazut multe cazuri in care traderii care au muncit ani de zile ca sa isi ridice valoarea contului «au reusit » prin ridicarea pretului mediu sa distruga tot ce-au construit si asta intr-un interval redus de timp.(1-2 tranzactii).

O LUAM DIN NOU DE LA INCEPUT DAR MAI CASTIGATI

Avand in vedere ca nu mi-am dat seama de felul de piata in care tranzactionez am lichidat si cel de-al doilea cont. Dar spre deosebire de primul cont am reusit sa raman in piata aproape dublu. Acest lucru a fost posibil in principal datorita respectarii ordinelor SL si a evitarii pe cat posibil a tranzactionarii peste masura.

Desi primele doua conturi au fost relativ mici (sub 1000 Euro) cred ca daca as fi avut posibilitatea sa virez cateva mii de euro i-as fi lichidat la fel de repede. Spun acest lucru deoarece reusita in tranzactionare nu depinde nici un moment de suma investita ci numai si numai de gestionarea pierderilor si a castigurilor.

INTOTDEAUNA SA FACI MAI MULT DE DOUA INCERCARI

Avand deja experienta celor doua conturi am hotarat sa-mi deschid pe cel de-al treilea. La scurt timp dupa ce am deschis acest cont am citit doua carti foarte interesante. Este vorba de Market Wizards: Interviews with Top Traders by Jack D. Schwager si The New Market Wizards: Conversations with America’s Top Traders (A Marketplace Book) by Jack D. Schwager.

In aceste carti sunt prezentati niste traderi care au obtinut succese extraordinare, precum si problemele cu care s-au confruntat acestia. A fost oarecum reconfortant pentru mine sa citesc ca si acei mari traderi au trecut prin problemele cu care ma confruntam eu atunci si sa vad solutiile ce le-au gasit pentru a le depasi. Aceste carti mi-au deschis ochii in special asupra problemelor de management al banilor, phihologie si cum pot fi ele abordate.

Dupa cateva luni de tranzactionare am ajuns la momentul in care pierderile erau aproximativ egale cu castigurile. Era un mare pas inainte dar singura problema era ca aceasta faza s-a cam prelungit si nu reuseam sa intru pe plus (destul de frustrant dupa o perioada).

STADIUL DEZVALUIRII MECANISMELOR SUCCESULUI

Solutia sau deblocarea, daca pot zice asa, a venit tot dupa ce am citit o carte. Este vorba Reminiscences of a Stock Operator (Wiley Investment Classics) de Edwin Lefèvre si Roger Lowenstein, care prezinta viata unui mare trader american (Jesse Livermore). Aceasta carte m-a ajutat sa privesc piata altfel si mai ales sa « simt » in alt mod pozitiile ce le aveam. Jesse Livermore zicea ca in activitatea de tranzactionare emotiile ce le avem trebuie inversate.

Adica in momentul in care esti pe pierdere trebuie sa-ti fie frica si sa te temi de piata, iar daca esti pe castig atunci sentimentul corect este speranta. Daca stam sa ne gandim la momentul cand mergem pe pierdere sentimentul care ne caracterizeaza este de fapt speranta (sper sa nu-mi execute stopul, sper sa functioneze rezistenta/suportul, nu are cum sa scada/creasca atata, trebuie sa se intoarca), iar cand piata merge in directia noastra sentimentul ce il simtim este frica (daca nu merge pana la TP, daca mi-am propus prea mult, daca nu raman nici cu atata).

Ideea este ca daca reusesti sa-ti impui sa-ti fie frica si sa respecti piata cand esti pe pierdere atunci iti va fi mult mai usor sa-ti respecti ordinul SL, iar daca speri si ramai convins ca piata merge in directia prognozata de tine atunci vei reusi sa-ti respecti ordinul TP si sa nu marchezi profitul mai repede. Cei care tranzactioneaza stiu foarte bine luptele interioare ce se duc in sinea unui trader pentru a respecta sau nu ordinul pus .

ADEVARUL GOL GOLUT DESPRE FOREX
Piata FOREX este o piata in care se tranzactioneaza impotriva lucrurilor evidente. Cu cat un lucru este mai evident cu atat sansele ca el sa se confirme sunt mai mici. Putem vorbi aici despre formatiuni grafice, suporturi si rezistente, indicatori.

Daca la un moment dat ai convingerea puternica ca piata merge intr-o anumita directie in momentul acela poti paria linistit impotriva convingerii tale deoarece ai mari sanse de reusita.

De asemenea fiind o piata foarte lichida se practica destul de mult vanarea stopurilor. De multe ori piata sparge un anumit suport/rezistenta destul de evident merge in directia respectiva 80-100 pipsi si apoi se intoarce. Daca reusesti sa identifici locuri evidente unde crezi ca sunt stopuri (unde isi fixeaza toata lumea stopul) sansele ca piata sa mearga in directia stopurilor este destul de ridicata.

PATTERNURI SAU FORMATIUNI/MODELE GRAFICE
Formatiunile clasice din AT (DB, DT, HS, triunghiuri) se confirma intr-o proportie destul de mica. Mie imi place sa compar formatiunile grafice cu afacerile. Cand observi primul o nisa de piata si deschizi o afacere merge foarte bine, dupa ce isi deschid si altii merge in continuare dar nu la fel de bine, iar cand toata lumea deschide aceeasi afacere te poti gandi sa o inchizi pe a ta.

Asa este si cu formatiunile grafice; daca le observi tu si nu sunt formatiuni consacrate functioneaza destul de bine, daca le observa si altii se mai confirma din cand in cand dar cand toata lumea le urmareste deja poti paria impotriva lor.

Alexander Elder ne spune in Trading for Living ca tranzactionarea se bazeaza pe trei piloni principali:

Latura phihologica
Managementul banilor
Analiza pietei

PSIHOLOGIA INVESTITORULUI – ESENTA TUTUROR LUCRURILOR

Se considera ca latura phihologica este cea mai importanta.Trebuie sa fii liber de orice prejudecati, inhibitii si idei preconcepute deoarece toate acestea se manifesta in atitudinea ta fata de piata. Carti interesante de phihologie ar fi Trading for Living de Alexander Elder si Come into my Trading Room de Alexander Elder.

MANAGEMENTUL BANILOR – CEVA LA INDEMANA ORICUI
Din pacate asupra laturii phihologice putem lucra destul de putin (poate doar daca apelezi la pshiholog), de aceea atentia principala trebuie indreptata spre managementul banilor. Personal consider ca MB este de departe cel mai important aspect in activitatea de tranzactionare. Acesta se refera la marimea pozitiilor cu care se tranzactioneaza precum si la cat permiti sa mergi pe pierdere.

Managementul banilor este atat de important deoarece ne permite sa ramanem in piata cat mai mult timp si astfel avem posibilitatea sa descoperim lucruri care functioneaza.Carti interesante de managent ar fi Trading in Zone si The Disciplined Traderde scrise Mark Douglas. Eu personal imi asum un risc de 5% per tranzactie, dar odata cu marirea contului intentionez sa –l reduc catre 2-3%.

Desi ce-i mai multi o pun pe primul loc ca importanta analizei ii revine doar ultimul loc. Pe o piata ca FOREX functioneaza orice fel de analiza, incepand de la AT continuand cu AF, numerologie, astrologie sau orice altceva.

EXPERIENTA PERSONALA

Eu folosesc cu predilectie formatiunile grafice (lumanari japoneze), insa nu cele consacrate ci formatiuni ce am observat ca se repeta si mai important decat atat este faptul ca mi se potrivesc mie. Dintre carti de AT as recomanda Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications (New York Institute of Finance) by John J. Murphy pentru traderii incepatori si Encyclopaedia of chart patterns – Thomas Bullowski pentru cei care au o oarecare experienta.

TIMPUL – STAPANUL SUVERAN
Un aspect foarte important pe FOREX (avand in vedere ca piata se opreste numai in week-end) este intervalul de timp pe care tranzactionezi.

Este putin dificil sa faci intraday in conditiile in care tu lucrezi in timpul zilei si nici sa tranzactionezi pe termen mai lung (saptamani) in conditiile in care stai toata ziua acasa.(deoarece nu ai avea rabdare sa tii pozitiile).

De aceea cei mai multi traderi sunt swing traderi, adica tranzactioneaza pe un interval de cateva zile. Un alt aspect care trebuie avut in vedere este graficul pe care tranzactionezi. Nu poti tranzactiona intraday pe graficul zilnic si nici swing trader nu poti face pe graficle scurte 15 minute sau 1ora. Acestea fiind spuse va doresc succes si nu uitati ca nu puteti invata numai daca ramaneti in piata.

Speak Your Mind

*